Η Mubadala Capital από το Άμπου Ντάμπι ανακοίνωσε τη συνεργασία της με την Kaio, έναν πάροχο υποδομών για τα πραγματικά περιουσιακά στοιχεία (RWAs), προκειμένου να εξερευνήσουν πώς οι ψηφιακές υποδομές μπορούν να υποστηρίξουν την προσβασιμότητα σε στρατηγικές ιδιωτικών αγορών μέσω Tokenization.

Κύρια Σημεία:

  • Η Mubadala Capital εξερευνά την προσβασιμότητα σε ιδιωτικές αγορές μέσω tokenization με την Kaio.
  • Η συνεργασία αντικατοπτρίζει το αυξανόμενο ενδιαφέρον των θεσμικών επενδυτών για τα RWAs.
  • Τα tokenized assets συνεχίζουν να κερδίζουν έδαφος καθώς η υποδομή βελτιώνεται.

Η συνεργασία, που ανακοινώθηκε την Τρίτη, θα επικεντρωθεί στη δοκιμή του πλαισίου της Kaio, το οποίο θα επιτρέπει σε θεσμικούς και πιστοποιημένους επενδυτές να έχουν πρόσβαση στα προϊόντα ιδιωτικών αγορών της Mubadala Capital μέσω Blockchain. Αν και η εργασία παραμένει εξερευνητική, αντικατοπτρίζει το αυξανόμενο ενδιαφέρον για την tokenization των RWAs, με στόχο τον εκσυγχρονισμό των δομών των ταμείων που παραδοσιακά περιορίζονται από υψηλά ελάχιστα όρια, μακροχρόνιες δεσμεύσεις και περιορισμούς δικαιοδοσίας.

Η Mubadala Capital διαχειρίζεται και συμβουλεύει περισσότερα από 430 δισεκατομμύρια δολάρια σε παγκόσμιες αγορές, συμπεριλαμβανομένων των ιδιωτικών μετοχών, της πιστωτικής αγοράς, των ακινήτων και εναλλακτικών στρατηγικών. Λειτουργεί ως θυγατρική της Mubadala Investment Company, ενός από τους κύριους κρατικούς επενδυτικούς φορείς του Άμπου Ντάμπι. Η ευρύτερη ψηφιακή στρατηγική του ομίλου έχει προσελκύσει πρόσφατα προσοχή, καθώς τον Νοέμβριο, το Bloomberg ανέφερε ότι το Abu Dhabi Investment Council, άλλη θυγατρική της Mubadala, κατείχε τουλάχιστον 500 εκατομμύρια δολάρια σε ETF Bitcoin της BlackRock.

Στην ανακοίνωση της Τρίτης, οι Fatima Al Noaimi και Max Franzetti, συν-επικεφαλής της Mubadala Capital Solutions, δήλωσαν ότι ο στόχος είναι να συνεργαστούν με υποδομές που συμμορφώνονται με κανονισμούς για να κατανοήσουν πώς η tokenization μπορεί να διευρύνει την πρόσβαση σε οχήματα θεσμικού επιπέδου.

Η Kaio έχει προηγούμενη εμπειρία στον τομέα, έχοντας βοηθήσει στη δομή tokenized feeder funds για εταιρείες όπως η BlackRock, η Brevan Howard και η Hamilton Lane. Η εταιρεία έχει μεταφέρει περισσότερα από 200 εκατομμύρια δολάρια σε θεσμικά περιουσιακά στοιχεία μέσω blockchain και δηλώνει ότι η πρωτοβουλία της Mubadala υπογραμμίζει τη δυναμική πίσω από τα προϊόντα επενδύσεων σε blockchain. Ο CEO της Kaio, Shrey Rastogi, δήλωσε ότι αυτή η κίνηση τοποθετεί τη Mubadala ανάμεσα σε μια αυξανόμενη ομάδα θεσμικών παικτών που εξετάζουν αν οι tokenized μηχανισμοί μπορούν να μειώσουν την επιχειρησιακή τριβή και τελικά να επεκτείνουν τη συμμετοχή σε παγκόσμιο επίπεδο.

Σύμφωνα με δεδομένα της CoinShares, η ζήτηση για RWAs το 2025 είναι ισχυρή, ιδιαίτερα για τα tokenized αμερικανικά ομόλογα, τα οποία αυξήθηκαν από 3,9 δισεκατομμύρια σε 8,6 δισεκατομμύρια δολάρια φέτος. Η εταιρεία αναμένει ότι αυτή η τάση θα συνεχιστεί και το 2026, καθώς η επιθυμία για αποδόσεις σε δολάρια παραμένει υψηλή. Η υποδομή εξελίσσεται επίσης για να υποστηρίξει αυτή τη μετατόπιση. Την Τετάρτη, η Polygon ανέπτυξε ένα hard fork με στόχο την ενίσχυση της απόδοσης για εφαρμογές υψηλής συχνότητας, όπως τα stablecoins και τα tokenized RWAs.

Η tokenization των RWAs κερδίζει έδαφος. Τη Δευτέρα, η Libeara, η πλατφόρμα υποδομής blockchain που υποστηρίζεται από το επενδυτικό τμήμα της Standard Chartered, SC Ventures, παρουσίασε ένα νέο ταμείο επένδυσης σε tokenized χρυσό στη Σιγκαπούρη, φέρνοντας ένα από τα παλαιότερα ασφαλή περιουσιακά στοιχεία στον ψηφιακό κόσμο. Το ταμείο, που λανσαρίστηκε σε συνεργασία με την FundBridge Capital, επιτρέπει στους επαγγελματίες επενδυτές να αποκτήσουν έκθεση στον χρυσό μέσω Tokens που εκδίδονται στο βιβλίο της Libeara.

Σύμφωνα με πρόσφατη έρευνα της Animoca Brands, η tokenization των RWAs θα μπορούσε να απελευθερώσει μια αγορά παραδοσιακών χρηματοοικονομικών αξίας 400 τρισεκατομμυρίων δολαρίων. Οι ερευνητές Andrew Ho και Ming Ruan δήλωσαν ότι η παγκόσμια αγορά για ιδιωτικά δάνεια, χρέος θησαυρού, εμπορεύματα, μετοχές, εναλλακτικά ταμεία και ομόλογα αντιπροσωπεύει μια τεράστια δυνατότητα ανάπτυξης. "Η εκτιμώμενη αγορά 400 τρισεκατομμυρίων δολαρίων για την παραδοσιακή χρηματοδότηση υπογραμμίζει τη δυνατότητα ανάπτυξης για την tokenization των RWAs," ανέφεραν.

Εν τω μεταξύ, σύμφωνα με την Έκθεση Ασφαλείας RWA Skynet 2025, η αγορά για τα tokenized RWAs θα μπορούσε να φτάσει τα 16 τρισεκατομμύρια δολάρια μέχρι το 2030.

Για περισσότερες πληροφορίες, μπορείτε να επισκεφθείτε τις επίσημες πηγές: Bloomberg, CoinShares, Animoca Brands.