Μετά από χρόνια που οι μετοχές που σχετίζονται με την τεχνητή νοημοσύνη και τα κέντρα δεδομένων διαπραγματεύονταν παράλληλα, αρχίζουν να κινούνται σε διαφορετικές κατευθύνσεις, δήλωσε ο αναλυτής και παρουσιαστής του CNBC, Τζιμ Κρέιμερ. «Η Google σημείωσε άνοδο, ενώ η OpenAI υπέστη μεγάλη πτώση. Εν τω μεταξύ, οι hyperscalers με εξαιρετικούς ισολογισμούς άντεξαν πολύ καλύτερα από εκείνους με δυσχερείς ισολογισμούς», ανέφερε.
Ο Κρέιμερ τόνισε ότι τα πράγματα αλλάζουν γρήγορα στο χώρο της τεχνητής νοημοσύνης, οπότε αυτό που ίσχυε τον περασμένο μήνα δεν ισχύει απαραίτητα και για τον τρέχοντα μήνα ή τον επόμενο χρόνο. Επεσήμανε τις διαφορές στην απόδοση των εταιρειών τεχνητής νοημοσύνης που σχετίζονται με την OpenAI — όπως η Nvidia, η Oracle, η Microsoft και η AMD — και εκείνων που σχετίζονται με την Alphabet — όπως η Broadcom και η Celestica. Υποστήριξε ότι η τελευταία ομάδα έχει σημειώσει άνοδο, καθώς ορισμένοι επενδυτές αρχίζουν να προτιμούν την πιο πρόσφατη έκδοση Gemini από το ChatGPT.
Η Wall Street ανησυχεί επίσης για τις τεράστιες δαπάνες της OpenAI, συνέχισε ο Κρέιμερ. Οι hyperscalers με ισχυρούς ισολογισμούς αρχίζουν να προηγούνται, με εταιρείες όπως η Alphabet, η Meta και η Amazon να έχουν τη δυνατότητα να συνεχίσουν να ξοδεύουν μεγάλα ποσά για την τεχνητή νοημοσύνη. Ωστόσο, οι Oracle, CoreWeave και Nebius έχουν πιο πιεσμένους ισολογισμούς. Προειδοποίησε ότι ο χώρος της τεχνητής νοημοσύνης είναι ασταθής και ότι είναι πιθανό μια άλλη πλατφόρμα να ξεπεράσει το Gemini.
Ο Κρέιμερ σημείωσε επίσης ότι η Nvidia επλήγη από τις ανησυχίες για τον νέο ανταγωνισμό και τους δεσμούς της με την OpenAI. Παρά τις ανησυχίες αυτές, η Nvidia ανακοίνωσε ένα εξαιρετικό τρίμηνο με ισχυρές προβλέψεις και η ζήτηση για τα προϊόντα της εξακολουθεί να υπερβαίνει την προσφορά. Η διαφοροποίηση του trade της τεχνητής νοημοσύνης είναι θετική, πρότεινε ο αναλυτής, λέγοντας ότι είναι καλό το γεγονός ότι οι επενδυτές αρχίζουν να σκέφτονται ποια από αυτές τις εταιρείες «είναι η πραγματική νικήτρια». «Σε γενικές γραμμές, νομίζω ότι είναι κάτι το πραγματικά αρκετά υγιές. Ποτέ δε θα αντιταχθώ σε υψηλότερες τιμές μετοχών», είπε. «Αλλά υπήρχε πάντα κάτι ανησυχητικό στο γεγονός ότι ολόκληρη η ομάδα τεχνητής νοημοσύνης συσπειρωνόταν με τον ίδιο ρυθμό».